FOMC 금리 동결, 내 돈에 미치는 영향은? 예상 인하 시점

연방 준비 은행 관리들은 최근 인플레이션 데이터에 따르면 물가가 여전히 연준이 원하는 것보다 빠른 속도로 상승하고 있는 것으로 나타난 후 경제학자들이 널리 예상한 결정인 중앙 은행의 기준 금리를 변경하지 않을 것이라고 말했습니다. 그럼에도 불구하고 대부분의 관계자들은 2024년 후반에 세 차례의 금리 인하를 예상하고 있습니다.

수요일 정책 입안자들은 인플레이션이 하락하고 있지만 은행이 인플레이션이 2% 목표를 향해 가고 있다는 확신이 들 때까지 금리 인하가 “적절하지 않을 것으로 예상한다”고 말했습니다.

3월 20일 수요일 연준은 연방기금 금리를 5.25%에서 5.5% 범위에서 유지하고 있다고 밝혔습니다. 하지만 연준의 경제 상황 요약에 따르면 대부분의 연방공개시장위원회 위원들은 올해 금리 인하 횟수에 대한 은행의 이전 예측과 일치하는 2024년 후반에 세 차례의 금리 인하를 예상하고 있습니다.

인플레이션에 지친 많은 소비자는 2022년 초부터 연준이 11차례에 걸쳐 금리를 인상한 결과 높은 대출 비용에서 벗어나기를 간절히 바라고 있습니다. 인플레이션은 빠르게 진정되고 있지만 연준의 목표치인 2%보다 높은 연간 3%를 약간 상회하고 있습니다.

이로 인해 연준은 금리 완화 움직임을 멈추게 되었습니다. 수요일 기자회견에서 제롬 파월 의장은 1월과 2월의 완고한 인플레이션을 지적하며 금리 동결 결정을 설명하면서 중앙은행이 조기에 인하하여 인플레이션이 급등할 위험을 감수하고 싶지 않다고 덧붙였습니다.

파월 의장은 “우리는 험난한 여정이 될 것이라고 말했고, 지금 우리는 그것을 보고 있습니다.”라고 말했습니다. “문제는 그것이 범프 이상인지 여부인데, 우리는 그것을 알지 못합니다.”

2월 인플레이션은 연간 기준으로 3.2% 상승하여 1월의 3.1% 상승보다 빠르게 상승했습니다. 파월 의장은 최근의 상승세에도 불구하고 인플레이션이 결국 연준의 목표치인 2%로 회복될 것이라고 확신한다고 덧붙였습니다. 그러나 그는 정책 입안자들이 인플레이션이 약화되고 있다는 더 많은 증거를 볼 때까지 연준이 금리를 동결할 준비가 되어 있다고 거듭 강조했습니다.

“우리는 이번 긴축 사이클에서 정책 금리가 정점에 달할 가능성이 높다고 생각합니다.”라고 그는 말했습니다. 연준은 “올해 어느 시점에 정책 긴축을 축소하기 시작할 것”이라고 전망했습니다.

연준 관리들은 2024년 인플레이션이 2.4%로 하락한 후 내년에는 2.2%로 하락할 것으로 전망하고 있습니다.

연준 금리 결정이 주식에 미치는 영향

연준이 연방기금 금리를 동결할 것이라는 예상이 많았지만, 발표 후 투자자들이 2024년에 세 차례 인하할 것이라는 연준의 전망에 환호하면서 주가가 급등했습니다. 오후 거래에서 S&P 500 지수는 0.7% 상승했고, 다우존스 산업평균지수는 1% 정도 올랐습니다.

인디펜던트 어드바이저 얼라이언스의 최고투자책임자인 크리스 자카렐리는 이메일에서 “투자자들은 최근 예상보다 높은 인플레이션 데이터로 인해 연준이 올해 세 차례의 금리 인하 전망에서 물러날 것이라고 걱정했지만, 이러한 우려는 근거 없는 것이었다”고 말했습니다.

그는 “이번 ‘좋은 소식은 없다’는 기자회견의 총합은 시장이 계속 상승할 수 있는 청신호가 켜졌다는 것”이라고 덧붙였습니다.

연준은 언제 금리를 인하할까?

수요일 기자회견에서 파월 의장은 연준이 언제 금리 인하를 시작할지 예측하지 않았습니다. 그러나 은행의 경제 전망에 따르면 연말 연방기금 금리 중간값은 4.6%로 예상됩니다.

전문가들은 미국인들이 2020년 3월 팬데믹으로 경제가 중단되고 중앙은행이 지출을 촉진하기 위해 금리를 인하한 이후 첫 금리 인하를 위해 연준의 6월 회의까지, 또는 그 이후까지 기다려야 할 수도 있다고 말했습니다.

내셔널와이드의 수석 이코노미스트 캐시 보스트잔치치는 보고서에서 “6월 금리 인하가 테이블 위에 있지만 연준이 7월까지 기다렸다가 완화 정책을 시작할 가능성이 커지고 있다”고 말했습니다.

그녀는 연준이 총 3차례에 걸쳐 0.25%포인트씩 금리를 인하하여 연말까지 목표 금리를 4.5%에서 4.75%로 낮출 것으로 예상했습니다.

2024년 연준 금리와 내 돈에 미치는 영향
연준이 금리를 동결하면 대출 비용은 계속 높아질 것입니다. 이는 신용카드 금리부터 자동차 구매 또는 부동산 대출에 이르기까지 모든 것에 영향을 미칠 것입니다.

신규 신용카드의 평균 연이자율은 현재 24.66%이며, 3월은 지난 25개월 중 24번째로 연이자율이 인상된 달이라고 LendingTree 신용 분석가 Matt Schulz는 이메일을 통해 밝혔습니다. 일부 신용카드는 오늘 발표 이후 APR을 인상할 수 있다고 그는 덧붙였습니다.

슐츠는 “예상치 못한 나쁜 경제 뉴스를 제외하고는 인상 폭이 매우 적을 것으로 예상하지만, 2년간의 상승세를 감안하면 작은 인상도 반갑지 않은 일”이라고 말했습니다.

소비자들에게 한 가지 밝은 점은 고금리 저축 예금과 양도성예금증서(CD)입니다. 예를 들어 일부 CD는 5%에 달하는 높은 금리를 제공한다고 DepositAccounts.com의 은행 전문가인 Ken Tumin은 지적했습니다.

그럼에도 불구하고 일부 은행은 올해 말 연준의 금리 인하를 예상하여 금리를 인하하고 있으며, 중앙은행이 2024년까지 더 이상 금리를 인상하지 않을 것이라는 기대감으로 금리를 인하하고 있다고 그는 덧붙였습니다.